FIX (afiliada de Fitch Ratings) analiza la reapertura de los Títulos de Deuda vto. 2024 de Salta

FIX SCR S.A. Agente de Calificación de Riesgo, afiliada de Fitch Ratings Registro CNV Nº9 Sarmiento 663, 7º (C1041AAM) Buenos Aires Tel: 5235-8100 – Fax: 5235-8111 www.fixscr.com Cono Sur www.fitchratings.com Internacional FIX (afiliada de Fitch Ratings) analiza la reapertura de los Títulos de Deuda vto. 2024 de Salta Buenos Aires, 29 de agosto de 2016 FIX SCR S.A. AGENTE DE CALIFICACIÓN DE RIESGO “Afiliada de Fitch Ratings” –en adelante FIX o la calificadora– analiza la colocación de USD 50 millones por la reapertura de los Títulos de Deuda (TD) al 9,125% con vencimiento 2024 emitidos por la Provincia de Salta. El monto adicional de USD 50 millones se consolida bajo la misma serie de iguales términos y condiciones de la emisión original de USD 300 millones que tuvo lugar el 7 de julio de 2016. FIX originalmente calificó la emisión de los TD por un monto de hasta USD 350 millones en el marco de la Ley Provincial Nº 7931 y el Decreto Provincial Nº 790. Con la reapertura de la colocación, el monto en circulación de estos bonos es de USD 350 millones. La emisión de los USD 50 millones se realizó a precio sobre la par (107,179%) gracias a las mejores condiciones del mercado. El objetivo de esta colocación adicional es sostener la inversión pública en la Provincia y estimular la economía local en un contexto de recesión nacional. Los TD son una obligación senior no garantizada de la provincia y están denominados en dólares estadounidenses (USD), devengan una tasa fija del 9,125% n.a. y pagadera semestralmente. El capital se amortizará en tres cuotas anuales en los últimos tres años con un vencimiento final el 7 de julio de 2024. Analista Principal: Cintia Defranceschi Director +54 11 5235 8143 cintia.defranceschi@fixscr.com FIX SCR S.A. AGENTE DE CALIFICACIÓN DE RIESGO Sarmiento 663 – 7° Piso – C1041AAM – Buenos Aires. Analista Secundario Soledad Reija Analista +54 11 5235-8138 soledad.reija@fixscr.com Responsable del sector Mauro Chiarini Directo Senior +54 11 5235 8140 mauro.chiarini@fixscr.com Relación con los medios: Douglas Daniel Elespe, doug.elespe@fixscr.com +54 11 5235 8100 Informes relacionados - Provincia de Salta, Mar.21, 2012 (Informe de Emisión). - Provincia de Salta, Jul.22, 2016. - Metodología de calificación Finanzas Públicas registrado ante la Comisión Nacional de Valores. Los informes encuentran disponibles en 'www.fixscr.com' Las calificaciones antes señaladas fueron solicitadas por el emisor, o en su nombre, y por lo tanto, FIX ha recibido los honorarios correspondientes por la prestación de sus servicios de calificación. TODAS LAS CALIFICACIONES CREDITICIAS DE FIX SCR S.A. ESTÁN SUJETAS A CIERTAS LIMITACIONES Y ESTIPULACIONES. POR FAVOR LEA ESTAS LIMITACIONES Y ESTIPULACIONES SIGUIENDO ESTE ENLACE: HTTP://WWW.FIXSCR.COM. ADEMÁS, LAS DEFINICIONES DE CALIFICACIÓN Y LAS CONDICIONES DE USO DE TALES CALIFICACIONES ESTÁN DISPONIBLES EN NUESTRO SITIO WEB WWW.FIXSCR.COM. LAS CALIFICACIONES PÚBLICAS, CRITERIOS Y METODOLOGÍAS ESTÁN DISPONIBLES EN ESTE SITIO EN TODO MOMENTO. EL CÓDIGO DE CONDUCTA DE FIX SCR S.A., Y LAS POLÍTICAS SOBRE CONFIDENCIALIDAD, CONFLICTOS DE INTERÉS, BARRERAS PARA LA INFORMACIÓN PARA CON SUS AFILIADAS, CUMPLIMIENTO, Y DEMÁS POLÍTICAS Y PROCEDIMIENTOS ESTÁN TAMBIÉN DISPONIBLES EN LA SECCIÓN DE CÓDIGO DE CONDUCTA DE ESTE SITIO. FIX SCR S.A. PUEDE HABER PROPORCIONADO OTRO SERVICIO ADMISIBLE A LA ENTIDAD CALIFICADA O A TERCEROS RELACIONADOS. LOS DETALLES DE DICHO SERVICIO DE CALIFICACIONES SOBRE LAS CUALES EL ANALISTA LIDER ESTÁ BASADO EN UNA ENTIDAD REGISTRADA ANTE LA UNIÓN EUROPEA, SE PUEDEN ENCONTRAR EN EL RESUMEN DE LA ENTIDAD EN EL SITIO WEB DE FIX SCR S.A.